Par rapport au marché européen, le marché de l’énergie de la biomasse dans la région Asie-Pacifique n’est pas encore très mature. Toutefois, les développements récents devraient entraîner une croissance significative de la demande de biomasse, ce qui pourrait entraîner un volume des échanges rapide dans la région située au-delà du marché européen.
En mars 2017, la capacité certifiée au titre de «déchets forestiers et agricoles généraux» avait déjà dépassé de loin, avec 11,4 GW, les objectifs de bioénergie définis initialement par le gouvernement japonais (2,7 à 4,0 GWe). Si tous les projets bénéficiant de contrats de tarifs de rachat garantis (FIT) dans cette catégorie se concrétisaient, la demande de biomasse pourrait atteindre 47 millions de tonnes métriques sèches (ODMT) d’ici 2021.
Les projets de bioénergie annoncés en Corée du Sud devraient également porter la demande d'importation de biomasse de bois actuelle de 2 millions à 12 millions d'OD d'ici 2024.
Stratégies d’approvisionnement en biomasse
Les projets de bioénergie en Asie-Pacifique ciblent principalement les pellets de bois industriels, les copeaux de bois et les coques de palmiste (PKS) utilisés comme biomasse. Comme ces matières premières ont toutes des caractéristiques différentes, la conception technique de chaque centrale de bioénergie devra être adaptée en fonction du mélange de matières premières de biomasse, afin de maximiser l'efficacité et de minimiser les coûts d'exploitation. Une analyse détaillée des compromis, couvrant différentes chaînes d'approvisionnement en biomasse et conceptions techniques, permettra aux développeurs et à leurs investisseurs de mieux comprendre les rendements attendus et les risques sous-jacents, et contribuera à la définition de stratégies d'atténuation des risques. Même si certains promoteurs de projets ont déjà formulé des stratégies d’approvisionnement en biomasse, leur mise en œuvre effective peut encore changer en fonction des conditions futures du marché et des exigences présentées par les investisseurs. Le marché japonais est particulièrement caractérisé par un niveau élevé d'incertitude quant aux assortiments de combustibles à base de biomasse préférés, et les actionnaires devront développer une connaissance approfondie du marché et préparer des stratégies couvrant une gamme de scénarios de marché potentiels.
Bien que l’Indonésie et la Malaisie aient un potentiel théorique d’environ 15 millions de tonnes d’enveloppe de palmiste (PKS), à long terme, la part de la demande du Japon et de la Corée du Sud est très limitée. Le marché des PKS va connaître des changements considérables. L'augmentation de la mobilisation des acheteurs internationaux et les défis de la logistique intérieure ont encore accru la demande intérieure de PKS en tant que biomasse, ce qui pourrait entraîner une forte augmentation de ses prix.
La majorité des importations de combustibles issus de la biomasse au Japon et en Corée du Sud devront se faire sous forme de granulés de bois industriels ou de copeaux de bois, qui proviennent en grande partie des mêmes ressources en fibres. Par conséquent, avant de définir des stratégies d’approvisionnement à long terme en biomasse, une compréhension détaillée de la disponibilité actuelle et future de la fibre de bois dans les régions d’approvisionnement potentielles est nécessaire afin de bien comprendre le risque de pénurie de fibre et d’augmentation des prix.
Ces évaluations devront également tenir compte de la demande concurrentielle et des attentes du marché d'autres industries consommatrices de bois, telles que les pâtes et papiers et les produits du bois. Par exemple, les industries des pâtes et papiers japonaise et chinoise, qui importent actuellement environ 10 millions d'ODMT de copeaux de bois par an, pourraient se méfier de la pression croissante de la demande et de ses effets sur les marchés internationaux des copeaux de bois.
Opportunité chaîne d'approvisionnement
Des délais supplémentaires pour l’élaboration et la mise en œuvre de stratégies d’approvisionnement ont également posé des problèmes, car les projets au Japon ne disposent que de trois ans à compter de la réception d’un contrat FIT pour le début des opérations. Cela ne permet pas la mise en valeur d'importantes ressources supplémentaires en plantations forestières et les acheteurs devront lutter pour la base de ressources existante à court et à moyen terme. La concurrence pour les opportunités d'approvisionnement existantes sera intense et les acheteurs devront mobiliser des ressources de plus loin, avec des coûts de transport plus élevés.
L'espoir d'une augmentation significative de la demande au Japon et en Corée du Sud offre des opportunités intéressantes pour un éventail de parties prenantes dans les chaînes d'approvisionnement en granulés de bois et en copeaux de bois. L’Indonésie, la Malaisie, la Thaïlande et le Vietnam sont des sources d’approvisionnement attrayantes où la capacité de production peut être augmentée, en exploitant un mélange de bois rond issu de plantations forestières à croissance rapide, de résidus d’industries de transformation du bois et d’autres sources de résidus, telles que les plantations de caoutchouc. D'autres régions, telles que l'Extrême-Orient russe, l'ouest du Canada, le Brésil et l'Australie devraient également jouer un rôle important en tant que régions d'approvisionnement potentielles, en raison du surplus de biomasse existant et du potentiel d'implantation de nouvelles plantations. Plusieurs développeurs de projets de bioénergie au Japon et en Corée du Sud ont également manifesté leur intention d'investir en amont, en acquérant ou en co-investissant dans des projets d'approvisionnement en biomasse existants, ou en développant leurs propres projets en arrière-plan. Cependant, toute stratégie d'intégration en amont qui ne couvre pas la totalité de la chaîne d'approvisionnement laisse toujours le risque d'augmenter les prix de la matière première de la biomasse, voire même des pénuries d'approvisionnement, augmentant potentiellement l'exposition des investisseurs au risque. Seules des stratégies d'intégration complète en amont, similaires à celles utilisées par les producteurs japonais de pâtes et papiers, peuvent fournir un niveau élevé de sécurité d'approvisionnement et de prix. Dans tous les cas, de telles entreprises nécessiteront une vérification préalable approfondie du projet, couvrant tous les aspects de la chaîne d'approvisionnement, suivie d'une stratégie de mise en œuvre judicieuse pour garantir le financement. L’industrie de la biomasse au Japon et en Corée sera le moteur des changements majeurs sur le marché international de la biomasse, et les parties prenantes devront faire face à des incertitudes considérables. Les propriétaires de ressources, les fournisseurs d’énergie de biomasse et les producteurs d’énergie de biomasse doivent bien comprendre les tendances des prix à court, moyen et long termes pour chaque portefeuille de biomasse afin d’éviter de signer des contrats d’approvisionnement en carburant à long terme, défavorables ou non durables.
